2011年云南100强企业分析报告

2011年云南100强企业名单及分析报告

2011年云南100强企业名单 名次 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 企业名称 红塔烟草(集团)有限责任公司 红云红河烟草(集团)有限责任公司 昆明钢铁控股有限公司 云南电网公司 云天化集团有限责任公司 云南铜业(集团)有限公司 中国石油化工股份有限公司云南石油分公司 云南建工集团有限公司 云南煤化工集团有限公司 云南冶金集团股份有限公司 云南锡业集团(控股)有限责任公司 昆明铁路局 中国移动通信集团云南有限公司 中国水利水电第十四工程局有限公司 云南白药集团股份有限公司 华能澜沧江水电有限公司 云南物流产业集团有限公司 十四冶建设集团有限公司 云南南磷集团股份有限公司 云南力帆骏马车辆有限公司 云南玉溪仙福钢铁(集团)有限公司 云南德胜钢铁有限公司 云南黄金矿业集团股份有限公司 高深(集团)有限公司 中国电信股份有限公司云南分公司

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地区 玉溪 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 红河 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 大理 玉溪 楚雄 昆明 昆明 昆明 营业收入(万元) 6325981 99012 5113076 4888346 3766624 3719582 3313966 2333215 2082031 1707230 13841 1475372 1406098 1029192 10074 790191 751184 7288 656738 652217 625084 550053 533901 532217 527901

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名次 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 企业名称 云南俊发房地产有限责任公司 云南曲靖越钢集团有限公司 云南滇金投资有限公司 西南交通建设集团股份有限公司 云南省投资控股集团有限公司 玉溪汇溪金属铸造制品有限公司 云南祥云飞龙有色金属股份有限公司 安宁市永昌钢铁有限公司 云南出版集团有限责任公司 云南民爆集团有限责任公司 云南奥宸房地产开发有限公司 昆明船舶设备集团有限公司 云南省烟草烟叶公司 昆明中铁大型养路机械集团有限公司 云南玉溪玉昆钢铁集团有限公司 云南乘风有色金属股份有限公司 云南路桥股份有限公司 临沧南华糖业有限公司 云南省曲靖双友钢铁有限公司 昆明云内动力股份有限公司 一汽通用红塔云南汽车制造有限公司 南天电子信息产业股份有限公司 云南金格百货集团有限公司 昆明星耀集团实业有限公司 云南英茂集团有限公司 云南鸿翔一心堂药业(集团)股份有限公司 地区 昆明 曲靖 昆明 昆明 昆明 玉溪 大理 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 玉溪 红河 昆明 临沧 曲靖 昆明 曲靖 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 营业收入(万元) 523741 4734 3811 366500 358778 3167 347062 336045 3271 312306 303828 280907 270084 269298 259827 246963 237735 233539 233280 232831 230398 2227 210487 207360 204803 185017

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名次 52 53 55 56 57 58 59 60 61 62 63 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 企业名称 中国联合网络通信有限公司云南分公司 昆明制药集团股份有限公司 云南祥丰化肥股份有限公司 云南省小龙潭矿务局 国投曲靖发电有限公司 国电宣威发电有限责任公司 云南金鼎锌业有限公司 蒙自矿冶有限责任公司 沈机集团昆明机床股份有限公司 楚雄德胜煤化工有限公司 云南滇东雨汪能源有限公司 云南第二公路桥梁工程有限公司 云南玉溪百信商贸集团有限公司 昆明电缆集团股份公司 云南东方糖酒有限公司 云南三环中化嘉吉化肥有限公司 国电阳宗海发电有限公司 昆明自来水集团有限公司 玉溪洛河永旭钢铁有限责任公司 云南文山电力股份有限公司 云南省邮政公司 云南东骏药业有限公司 昆明康辉旅行社有限公司 云南富源德鑫集团有限公司 云南昊龙实业集团有限公司 昆明醋酸纤维有限公司 地区 昆明 昆明 昆明 红河 曲靖 曲靖 怒江 红河 昆明 楚雄 曲靖 昆明 玉溪 昆明 昆明 昆明 昆明 昆明 玉溪 文山 昆明 昆明 昆明 曲靖 昭通 昆明 营业收入(万元) 183319 181724 171592 171292 169706 167096 1658 17 159771 157428 157178 1518 148398 147822 145025 143098 142599 142146 135571 135022 134520 129341 128870 124743 123941 122185

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名次 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 企业名称 云南罗平锌电股份有限公司 云南神农农业产业集团有限公司 曲靖市盛凯集团有限责任公司 国投云南大朝山水电有限公司 云南云桥建设股份有限公司 云南省曲靖交通集团有限公司 云南CY集团有限公司 云南省活发集团洛河钢铁有限公司 云南丰瑞油脂有限公司 云南通变电器有限公司 云南澜沧江酒业集团有限公司 云南省农业生产资料股份有限公司 云南华联锌铟股份有限公司 云南省保山电力股份有限公司 昆明台成精密机械有限公司 云南特安呐制药股份有限公司 云南健之佳健康连锁店股份有限公司 个旧市自立矿冶有限公司 国电开远发电有限公司 云南大唐国际李仙江流域水电开发有限公司 云南省玉溪合力机械制造有限公司 云南金恒实业有限公司 云南省曲靖化学工业有限公司 地区 曲靖 昆明 曲靖 昆明 昆明 曲靖 昆明 玉溪 昆明 玉溪 临沧 昆明 文山 保山 昆明 文山 昆明 红河 红河 普洱 玉溪 昆明 曲靖 营业收入(万元) 1209 118661 117576 115025 1141 112121 112048 110740 106865 1024 103162 1018 100028 999 99863 97062 96000 95236 94307 90387 87270 866 85390

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2011年云南100强企业分析报告

云南省企业联合会 云南省企业家协会

由云南省企业联合会、云南省企业家协会开展的2011云南100强企业排序工作，在云南各企业和相关部门的支持下，已经完成。排序工作按照国际惯例和中国企业500强排序规则，以2010年度企业的营业收入为核心指标进行排序，整个工作不收取任何费用，企业自愿申报参与。与世界500强排序和中国500强排序略有不同，金融证券行业未参与本次排序。

这是云南省100强企业的第六次排序。排序显示：烟草行业、能源行业、有色金属行业、化工行业和钢铁行业的销售收入已超过或接近1000亿元，向云南省培育10个销售收入超千亿产业的目标迈进了坚实的一步。始于2008年下半年的国际经济危机的冲击，一度使云南大企业的发展受到制约。通过抢抓机遇、积极应对，2010年度云南大企业恢复并超过了危机发生前的水平，有效支持了云南经济社会的快速发展。但另一方面，2010年普遍出现了企业运营成本升高的迹象，多年来支持大企业发展的资源潜力和区域市场潜力越来越小，国内外行业巨头对云南大企业的压力增大。云南大企业面临着转变增长方式、向资本运作能力和系统创新能力拓展发展空间的巨大压力。只有强化企业经营管理的软实力、商业模式的巧实力，与技术和装备的硬实力协调互动，才能推动云南大企业抓住机遇又好又快地发展。软实力和巧实力的建设，已经刻不容缓。

一、云南100强企业规模特征分析

2011云南100强企业入围门槛为8.5390亿元，比2009年度的入围门槛8.2202亿元略有增长。相对于第一次排序时的1.33亿元，第二次排序时的4.8403亿元，第三次排序时的6.5509亿元，第四次排序时的7.48亿元，第五次排序时的8.2202亿元，体现出门槛增速提高的趋势放缓。由于排序采用自愿申报原则，云南100强企业入围门槛增速的放缓透露出两个信息：一方面，100强企业排序对云南经济的体现越来越接近经济的真实情况；另一方面，云南企业整体做强做大到了一定程度，对外部资源的整合利用能力、自身的创新突破能力都需要新一轮的突破。

导致这一放缓的力量，我们认为主要来自全国和全球市场环境的变化。纵观全球500强在世界经济中的主导地位，以及中国500强在中国市场的力量，我们发现市场的集中度越来越高，大企业在行业市场中的份额越来越大，综合创新能力越来越强。当云南100强企业依托云南这个基础市场完成原始积累，做大做强必须拓展省外市场和国外市场时，必

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然遇到中国500强企业和全球500强企业的激烈竞争，甚至面临着这些企业强势进入云南市场，在云南100强企业的基础市场上展开新一轮竞争的态势。尽管云南100强企业在云南具有非常明显的优势，但与国内和国际同行业领先者在市场中的全方位竞争已经不可避免。如果云南企业在自身能力建设方面没有突破，云南政界、学界不能与其形成合力，云南100强企业的入围门槛增速还会放缓，甚至可能出现下降。

与入围门槛的低增长相比，本次排序100强企业的总销售收入6556.1199亿元，户均65.56亿元。与上次排序时的户均53.36亿元相比，增幅高达22.86%。总共有20户企业的销售收入超过100强户均销售收入。

总量的增长主要来自规模超百亿的云南各行业龙头企业的贡献。本次排序云南有15户企业销售收入超百亿，比上次排序时的13户企业新增中国水利水电第十四工程局有限公司、云南白药集团股份有限公司两户。

这15户上次排序时的销售收入总额为3519.1706亿元，占100强企业销售总收入的66%；本次的销售收入总额为4531.1110亿元，比上次排序增长高达28.75%，占本次100强企业销售收入的69.87%。其增长量为1011.94亿元，占本次100强企业排序销售收入增长总额1219亿元的88%。

如果计算销售收入超过100强户均销售额的20户企业，则这20户总销售额为4888.7928亿元，占100强企业的74.57%；增长量1097.19亿元，占100强增长总额的95.97%。

由此可以看出，2011云南100强企业规模增长的主力是超过平均水平的龙头企业。与上次排序相比，第一位红塔集团销售收入从559.0222亿元跨进600亿元大关，达到632.5981亿元；第二位红云红河集团从502.3748亿元增长到9.9012亿元；第三位昆明钢铁控股有限公司从410.0070亿元迈进到511.3076亿元；第四位云南电网公司从395.9157亿元增至488.8346亿元；第五位云天化集团从257.2623亿元增长至376.6624亿元；云南铜业集团从192.137跃升至371.9582亿元，从第七位升至第六位；中石化云南分公司从245.4992亿元升至331.3966亿元；云南建工集团从177.3012亿元增长到233.3215亿元；云南煤化工集团从145.34亿元增长到208.2031亿元；云南冶金集团从123.2340亿元增长到170.7230亿元；云南锡业集团从110.8369亿元增长到1.3841亿元。新增的2户过百亿企业水电十四局从75.7110亿元增长到102.9192亿元；云南白药集团从71.7178亿元增长到100.74亿元。这些企业动辄数十亿、甚至上百亿的增长，体现为对GDP和地方经济总量的强劲带动力。

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2010年龙头企业的强劲增长，与2009年13家过百亿企业总体较上一年度0.8%的微弱增长形成了强烈对比。这固然得益于宏观环境巨额投资的拉动，使有色金属、钢铁、能源、化工、建筑施工等龙头企业获得了巨大的发展机遇，另一不可忽视的重要因素是：规模巨大的龙头企业在资源整合能力、创新能力方面都具有巨大的优势，能尽快把市场机遇转化为经济总量。与中小企业相比，它们在某些细分市场领域的反应和突破能力或有缺陷，但对于一个地方的发展而言，大企业的这种能力代表着区域经济能力，它们对于和社会具有非同寻常的价值。

100强企业的规模反映出，云南100强企业可以分为两个类型。

一类是具有全国资源整合、全国市场开发能力的企业，例如红塔集团、红云红河集团、云天化集团、云南铜业集团、云南锡业集团、云南白药集团等企业，或者中石化云南分公司、中国移动云南公司等企业在云南的机构，它们作为行业龙头，在全国范围内也具有很强的市场竞争力，可以在全国和区域国际市场上打开新局面，从而形成超越云南市场支撑能力的增长。

不过，由于这些企业做的是全国市场，受宏观经济和国家经济影响非常大。特别是钢铁、有色金属、化工等行业，在国际经济危机影响下，经历了2008年第四季度和2009年的低潮，2010年才恢复并超过2008年的水平。所幸云南还有烟草这类与基础原材料产业不同质的产业作为稳定器，在一定程度上缓解了经济周期对云南的冲击。

另一类是以云南为基础市场的企业。通过在云南的长期经营、通过不断进行发展和创新，它们在云南范围内成为行业龙头，但与国内领先企业、国际前沿企业相比，还存在着核心能力上的重大短板。随着越来越多的实力型企业进入云南，它们的生存和发展空间收到严重挤压，也有可能通过资产整合等方式成为国内巨头、国际巨头的下属公司。

鉴于目前成熟行业的国内格局已基本定型，新一轮整合正在到来（例如沈阳机床集团控股昆明机床、云南CY集团；四川宏达控股云南金鼎锌业；四川德胜集团进入云南），云南企业必须在行业中有一席之地，才有可能在整合大潮中有自己的地位。而新兴行业固然有众多机会，例如IT、新能源、新商业、健康产业，但云南在这些产业里能诞生多少新龙头企业，前景并不乐观。

二、云南100强企业行业特征分析

本次100强企业行业分布情况如下：

烟草制品及其配套产业4户，销售收入1221.7262亿元，占100强企业销售收入总量的

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18.84%。

能源、自来水及煤气供应15户，销售收入1059.47365亿元，占100强企业销售收入总量的15.12%。

有色金属行业11户，销售收入884.60亿元，占100强企业销售收入总量的13.%。

化工行业12户，销售收入801.9258亿元，占100强企业销售收入总量的12.36%。 钢铁行业9户，销售收入785.3410亿元，占100强企业销售收入总量的12.11%。 建筑施工行业8户，销售收入527.14亿元，占100强企业销售收入总量的8.13%（云南民爆集团归入本行业）。

机械行业12户，销售收入273.2026亿元，占100强企业销售收入总量的4.21%。 交通运输行业4户，销售收入247.3197亿元，占100强企业销售收入总量的3.81%。 信息服务及IT行业4户，销售收入234.0072亿元，占100强企业销售收入总量的3.61%。

制药行业3户，销售收入128.6330亿元，占100强企业销售收入总量的1.98%。 房地产开发3户，销售收入103.4929亿元，占100强企业销售收入总量的1.59%。 商贸流通行业6户，销售收入92.0346亿元，占100强企业销售收入总量的1.42%（云南鸿翔一心堂集团和云南东骏药业有限公司的主营业务为药品零售，归入本行业）。

食品及农业产业化5户，销售收入76.7030亿元，占100强企业销售收入总量的1.18%。

投资2户，总收入74.0319亿元，占100强企业销售收入总量的1.14%。

出版及印刷1户，销售收入32.71亿元，占100强企业销售收入总量的0.%。 旅业1户，销售收入12.8870亿元，占100强企业销售收入总量的0.20%。 相对于2010年云南省15.3∶44.7∶40的三次产业比例，云南的100强企业明显集中于第二产业。在销售收入居前十位的大行业中，除了交通运输和信息服务（含IT行业）两个行业，其他全部是第二产业，达73户，销售收入5603.0380亿元，占100强企业总销售收入的86.40%。如果把食品及农业产业化行业中的企业算进去，第二产业的比重更大。

这与第二产业注重规模效益、产业集约的经营特征密切相关，但第一产业和第三产业中大企业的稀缺，还是体现出云南经济的相关领域企业实力偏弱。例如2010年，云南的旅游业总收入突破1000亿元，

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但只有康辉旅行社进入百强企业排序，销售收入不到13亿元，只占到行业总量的1.3%；2010年云南全省的社会消费品零售总额超过2500亿元，但100强排序中商贸流通行业销售收入最高的金格百货的销售收入为21亿元，占行业的比重还未到1%。这与世界500强第一位零售业巨头沃尔玛营业收入超过4000亿美元，新型电子商务平台淘宝网交易额突破4000亿元人民币相比，云南的第三产业在业态、对变革性技术和组织方式的采用等方面，都处于很初始的状态。

在第一产业方面，虽然100强中有6户与第一产业密切相关的企业（临沧南华糖业、云南英茂集团、神农农业产业集团、云南丰瑞油脂公司、云南澜沧江酒业、昆明聚仁兴橡胶公司），以及未参与本次排序的云南农垦集团也有很大规模，但与国内和国际行业领先者相比，在商业扩展能力和市场拓展能力方面也处于初始状态。在国内，蒙牛、伊利、娃哈哈、王老吉、双汇、康师傅等规模数百亿企业的出现，以及国际上雀巢、可口可乐、达能等食品巨头的长盛不衰，都说明农业产业化的核心还是市场引导和产品开发。

云南的第一产业和第三产业对于小区域内的经济和就业具有比较重大的价值，但难以通过商业模式、技术和资本输出的方式进行大规模的扩张。

第二产业依然是云南在全国范围内具有较强竞争力的领域，100强企业的行业销售收入总量，明显地与行业在全国范围内的竞争力成正比。云南的烟草行业长期居全国同行业的领先地位，资源优势、规模优势与创新能力，资本运营能力结合得比较好的能源、有色金属、化工行业，则分别列第二位到第四位。加上钢铁行业，这些行业还有一个显著特征：行业领先企业的体量与同行业显著拉开，行业集中度极高。全省的卷烟资源都整合进入两户卷烟企业，两户企业销售收入都超过500亿元。能源、自来水及煤气供应行业总收入980.45亿元，云南电网即达488.8346亿元，中石油云南分公司则为331.3966亿元，第三位的小龙潭矿务局则为17亿元，形成显著落差。有色金属行业的云南铜业集团接近372亿元，云南冶金集团170亿元，云南锡业集团1亿元，但从行业第4位云南黄金矿业集团的销售收入就不到云南锡业集团的1/3。再如化工行业的前两位云天化集团为376.6624亿元，云南煤化工集团208.2031亿元，云南南磷集团的销售收入超过65亿元，也不及第二位的1/3。而钢铁行业的昆明钢铁控股公司达到511亿元，行业第二位玉溪仙福钢铁则为62亿多元，落差也极为悬殊。

具备了全国市场竞争能力的企业，在规模上远远大于区域性的企业。而这些企业发展路径一般是：依托于某个管理运作能力特别强的核心企业，通过引导和资本平台运作，

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在较短时间内迅速的壮大，获得了规模效益和资源溢价。这种现象与第一产业和第三产业大企业稀缺的原因相同：云南大企业的基础市场或起点市场在云南省内，初始资源也在云南省内。云南在某些领域相对于全国的资源优势，成为大企业集团核心企业的基础竞争力，如果这些核心企业的经营管理水平较高，就容易取得在全国范围内的竞争优势，从而获得支持和资金支持，先通过在省内进行行业整合获得较巩固的竞争力，再通过规模效益和相对垄断溢价、资本运作等筹集的资金，向国内外相关领域扩张。

由于在市场经济发轫初期，云南的优势资源和优势企业基本是国有企业，在后来的行业演进中，国有企业也成顺理成章地成为行业龙头，可谓天时地利人和尽占。本次排序中销售收入过百亿的企业全部是国有企业，销售收入前五位的行业全部是有优势资源支持的行业，正是这一行业龙头企业发展路径的结果。但毕竟云南省的资源是有限的，在向龙头企业高度集中后，行业内其他企业获得的资源量就相对有限，与龙头企业规模的差距就会拉得很大。如果再没有资金运作平台，以及有巨大潜力市场的产品研发，这些行业内的非龙头企业就难以继续做大，它们之所以进入100强，是由于所在行业的基础进入门槛和必须达到一定规模才有可持续性决定的。

销售收入居第六位的建筑行业，呈现出龙头企业迅猛发展的势头，除了云南建工集团和水电十四局，十四冶建设公司的销售收入也从上一年度的48亿余元增至75亿余元。这得益于2010年度大规模基础建设的推动——云南省全社会固定资产投资达5529亿元，也是三大企业经营管理水平能力提高、市场竞争力提升、品牌效应凸显的结果。特别值得一提的，是水电十四局对国外市场的开发卓有成效，成为云南企业走出去和建设面向西南开放桥头堡的重要力量。

与上一年度排序相比，机械行业有了明显的发展，100强企业数量从10户增加到12户，销售收入从220亿元增加到273亿元，增长率达到24%。其中发展比较显著的是力帆骏马车辆公司和玉溪汇溪金属铸造制品公司。前者销售收入从45.53亿元增长到65.22亿元，增长率为43%，在100强企业中的排序从第22位上升到第20位；后者从23.38亿元增至35.41亿元，增长率51%，排序从第43位上升到第31位。同时，昆明台成精密机械公司和玉溪合力机械公司两户新增的上榜企业是民营企业。机械行业的排序显示：车辆制造与装备制造呈现齐头并进、民营企业集群崛起的良好局面。其中车辆制造与全国车辆制造业快速发展的大势并行，装备制造业虽然由于行业原因规模难以迅速放大，但在技术、工艺、管理、市场等方面都竞争激烈的领域，行业保持连年的持续稳定发展确属不易。

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另一值得关注的行业是制药行业。云南白药集团经过连续5次排序的稳步发展，销售收入从2005年的32亿元升至100.75亿元，成为中国最有价值的中医药企业。云南白药集团通过把传统融入现代生活，找到了以独特传统为依托做大做强现代产业的途径，与王老吉近十年来的商业实践殊途同归。云南白药强大的市场能力，是云南企业群体的一大亮点。特安呐制药公司的首次入围，标志着云南多年来培育三七产业的努力终于在100强企业排序中得到体现。

此外，本次排序的行业划分是按照主营业务或传统业务来进行的。100强企业中排序靠前的企业普遍是集团化企业，业务多元化的情况很普遍，有些集团已经突破了相关多元化的范畴。在经历了一次回归主业的浪潮后，随着中国经济进入新一轮扩张周期，企业的多元化成为趋势。

三、云南100强企业区域分布分析

本次排序100强企业总部的区域分布为：昆明61户，曲靖11户，玉溪9户，红河6户，文山3户，大理2户，楚雄2户，临沧2户，昭通1户，普洱1户，怒江1户，保山1户。在云南的16个州市中，丽江、西双版纳、德宏和迪庆4个州市无100强企业。

这一分布与前两个年度的排序基本一致。上一年度的分布情况为：昆明户，曲靖11户，玉溪10户，红河5户，临沧3户，大理2户，楚雄2户，怒江1户，文山1户，省外1户（名流臵业总部在武汉）。2008年100强企业的地区分布为：昆明65户，曲靖11户，玉溪9户，红河4户，临沧3户，大理2户，楚雄2户，文山2户，昭通1户，怒江1户。

纵观三年来云南100强企业的区域分布状况，昆明的上榜企业数量在递减，云南无上榜100强企业的州市从6个减少到4个。保山和普洱均由电力开发，拥有了100强企业。这是也是云南工业化进入新阶段的标志，随着整个社会资本形成能力的增强，以及资源整合的深入、开发技术的进步，资源开发的深度和广度都在推进。云南是一个具有丰富资源的省份，各州市都有可规模开发的资源。在未来一段时间，资源开发将会为云南100强企业榜带来新的成员，并逐步改变百强企业的区域分布格局。

昆明上榜企业数量递减并不反映昆明在云南各区域中经济地位的下降，反而是在不断上升。销售收入过百亿的总部在昆明的上榜企业，由上一年度的11户上升到13户，而且规模扩张迅速。昆明作为全省经济要素最集中的城市，具有资金、技术、人才、信息、产业配套等一系列优势，特别是高新区、经开区、滇池旅游度假区三大国家级开发区和呈贡新区、空港经济区的建设，以及周边县区的产业聚集地，为产业布局调整和对外吸引大规模

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企业进入提供了巨大的平台。

曲靖、玉溪、红河、大理4州市是云南区域经济的第二梯队，与其他州市相比，它们既有独特的资源禀赋，又在工业化和产业配套方面有一定基础，还有交通相对发达的优势。曲靖的煤化工和有色金属、玉溪的烟草配套和钢铁、红河的能源和有色金属、大理的车辆制造和有色金属，都在原有资源基础和产业基础上进行了有效提升。值得注意的是：曲靖、玉溪、大理都有一批与资源关联不大的100强企业，例如机械制造、车辆制造、商贸流通。这是地方经济发展初步摆脱自然资源依托、工业化和第三产业发展达到一定水平的表现。

楚雄、昭通、文山也体现出了工业化、城市化进程加快的趋势。这三个州市分别对接滇中城市群、成渝经济带和珠江三角洲，虽然工业基础较昆明和第二梯队的区域为弱，但在资源、区位、人口基数等基础要素的支持，以及国家投资和外地资本的涌入下，区域经济与外部实现了大范围交流互动，以资源和特产开发、基础设施建设、农业产业化为主题的工业化、城市化启动。100强企业排序的结果，与3个州市的具体产业状况形成对应。

临沧、普洱、保山、怒江出现100强企业，均与当地的资源状况契合。这些地方工业基础薄弱，交通仍然不便，人口分散，除了外来资本规模开发地方优势资源外，目前还处于工业化和城市化的准备期。比较令人欣慰的是，临沧的2户100强企业均来自农业产业化及食品饮料领域。特别是澜沧江酒业，在完全竞争领域中做大做强，在市场开拓和跨区域资源整合方面掌握了一套可以复制的发展模式，是云南州市企业经营管理水平提升的亮点。

而还没有100强企业的丽江、西双版纳、德宏和迪庆4州市，实际上也不是完全没有销售收入超过100强入围门槛的企业经济体。主要原因在于当地资本形成能力较弱，大规模的投资主要来自外地，其销售收入并入投资主体集团的账目，而投资主体的注册地和总部不在当地。这些州市在水电开发、矿产开发、规模化种植业方面，也具有巨大的潜力。

总体而言，100强企业仍密集于滇中地区。昆明、曲靖、玉溪、楚雄4州市入围企业达到83户，形成了庞大的产业集群，多个产业共用基础设施、传统服务和新型服务业，不但规模效益凸显，而且形成了密切的互补，是云南发展条件最好的地区。红河和大理则分别处于昆明—河口和第三亚欧桥的重要节点上，历来就以区位优势、工商业基础好而在云南经济版图中有重要地位。除了以上州市，相信随着云南经济的开放度进一步提高，具有区位优势的昭通、文山、德宏及保山4州市也会有巨大的发展潜力。

四、云南100强企业所有制分析

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本次排序入围的100强企业中，国有企业（含国有控股的上市公司）50户，非公、非公控股及合资企业50户，这个比例与非公有制经济在云南经济中40%的比例相距不远。但国有企业在规模上远远大于非国有企业，销售收入占100强企业销售总收入的82%。其中超过70亿元的前18位企业全部是国有企业，它们的销售收入总计为4757.73亿元，占100强企业销售总收入的72%以上。

各行业的所有制分布为：

烟草及其配套产业4户，其中非国资的昆明醋酸纤维公司占行业总收入的比重约为1%，几乎是国有经济的天下。

能源、自来水及煤气供应15户，其中民营企业2户，占行业总收入的比重不到3%。 有色金属行业11户，前四位均为国有企业，其中民营企业5户，占行业总收入的比重为11.5%。

化工行业12户，除第一位云天化集团和第二位云南煤化工集团，其余全部是非公有制企业，但包括百强企业中非公经济 第一位南磷集团在内的10户非公企业，在行业总收入中比重也只有23%。

钢铁行业9户企业中，第一位为国有企业昆明钢铁控股，其余8户非公企业的销售收入占行业收入的比重不到35%。

建筑施工企业8户，民营企业2户，占行业收入的5%。

机械制造行业12户，其中国有、民营各6户，民营企业力帆骏马车辆公司和玉溪汇溪金属铸造制品公司占据行业的前两位，民营企业约占行业销售收入的53%。

交通运输行业4户，民营企业1户，占行业销售收入的4.5%。 信息服务及IT业4户，全部为国有企业。

制药行业3户，民营企业2户，其中行业第一位为云南白药集团。民营企业2户的销售收入占行业收入的比重不到22%。

房地产开发3户，全部为民营企业。

商贸流通业6户，民营企业4户，其中金格百货集团占据行业第一位。民营企业占行业总收入的比重超过73%。

食品及农业产业化5户，全部为民营企业。 投资行业2户，民企1户，占行业总收入的51.5%。 出版及印刷行业1户，无民营企业。

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旅业1户，为国有企业。

国有企业之所以在100强企业中占有规模上的绝对优势，与中国大企业的发展规律有密切关系。

进入100强企业的国有企业绝大多数是经过多年改革开放的历练、通过产业整合而来的，其中的绝大多数在改革开放之前就已经打下了较好的基础，论规模、论管理已经是所在行业的佼佼者。在随后的改革中，依托高于同行业的管理水平和利润水平、在国内市场的竞争实力，它们理所当然地成为行业整合的核心，国有资源逐步向它们集中，国有企业的户数逐渐减少，但留存下来的国有企业规模越来越大。经过一段时间在主营行业内的整合，大型国企逐步遇到新的发展瓶颈，于是在各地招商引资的扶持引导，以及资本平台的支持下，这些大企业又逐步进行多元化，总部向投资和财务管理平台演化，以资本运作为新的发展手段，形成全省、全国布局，跨行业发展的局面。大型国有企业数量虽少，但在整个地区经济中居于主导地位。

进入100强企业的民营企业，主要分布在云南具有资源优势的行业以及完全竞争领域。 在中国推进工业化的背景下，对资源类产品的需求爆发性增长。云南在有色金属、化工、钢铁以及能源方面的天然禀赋，不但培育了具有全国竞争力的大型国有企业集团，也支持了一些虽然相对规模不大、但有充分市场需求的资源开发型的民企成长。能源、有色、化工和钢铁4个行业中，非公100强企业共有25户，占到了非公企业的一半。但从全国范围看，除了南磷集团等少数企业具备了全国性的竞争力，大部分企业的市场主要集中在区域市场，与行业龙头在规模、实力方面都有巨大差距。随着行业内资源圈地运动的大局确定，这些非公企业如果不形成资本运作能力以及产业链延展能力，很难打开大的发展格局，维持局面的难度越来越大，或可能被更大的企业整合。

在完全竞争领域，非公经济虽然经济总量不大，但显示出很强的创新能力和成本控制能力。机械行业和食品行业中非公经济的发展尤其可喜，因为这是两个非常需要市场开拓和企业管理能力的行当。湖南、浙江的机械行业中出现百亿元以上规模的非公企业，内蒙古、河南、广东等省区在食品饮料行业涌现规模过百亿的非公企业，都表明只要善于把握市场机遇，有效使用商业手段，打开资本通道，民营企业大有可为。

进入本次100强排序的非公企业固然是云南民营企业中的佼佼者，但出于各种考虑，也有不少跨过100强门槛的企业没有参与排序。考虑到云南国有企业的实力已经高度集中于100强中的国企，而非公经济的实力相对分散，国有经济与非公经济的实力对比，并不

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会像本次排序对比显示的这样悬殊。

五、云南100强企业效益分析

效益是一个重要性不低于销售规模的企业运营指标。它直接关系到企业经营发展的可持续性以及资源整合能力。

本次排序各行业的利润总额状况排序为：烟草及其配套、有色金属行业、信息服务业、钢铁行业、化工行业、建筑施工行业、房地产开发行业、能源（含自来水及煤气）行业、制药行业、机械制造行业、食品及农业产业化行业、商贸流通业、出版及印刷行业、交通运输行业、旅游业。投资行业由于上榜企业中有1户没有申报相关数据，此处对该行业不予分析。

100强企业各行业的利润率依次为：信息服务行业（含IT行业）13.47%；房地产开发行业13.08%；制药行业7.97%；烟草及配套行业7.55%；食品及农业产业化7.53%；出版及印刷行业7.14%；有色金属行业3.66%；钢铁行业3.56%；机械制造行业3.%；商贸流通行业3.%；建筑施工行业2.92%；化工行业2.80%；能源行业1.26%；交通运输行业0.72%（未计入性因素亏损的昆明铁路局相关数据）；旅业0.21%。全部100强企业的利润率为4%，非公经济的利润率略高于同行业的国有及国有控股企业。

从利润率来看，劳动力密集型的行业普遍利润依然较低。例如康辉旅行社2000名员工，128870万元的销售收入，利润为266万元，利润率0.21%；十四冶建设集团，员工34041人，销售收入7288万元，利润2580万元，利润率0.36%；云南建工集团35825人，销售收入2333215万元，利润22559万元，利润率0.97%。这一现象非常值得担忧，因为以上成绩是在2010年宏观经济扩张、行业集中度提高的局势下取得的。劳动密集型行业在利润方面的脆弱，一方面制约着企业的做强做大，另一方面事关社会的稳定。更重要的是，它们是云南劳动密集型企业的风向标，可以想象在今年新开工项目减少、CPI高企、融资成本上升、劳动力成本上升的宏观环境下，在亏损边缘的利润率所面临的重压，以及企业继续提高经营管理水平的迫切程度。商贸流通业即使利润稍高，也有同样压力。

以目前一年期存款利率3.5%为标准，建筑施工行业、化工行业、交通运输业、旅游业为低利润行业。化工行业和交通运输业受到的最大困扰，在于原材料和能源价格的上涨。成本上涨的因素，还影响到了有色金属行业、钢铁行业、机械制造业，它们的利润也仅仅略高于3.5%。这一状况也迫使企业在管理提升、技术进步的同时，以规模扩大继续摊薄成本，进行多元化发展以改善利润状况。

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制药行业、烟草及配套行业、食品及农业产业化、出版及印刷行业的利润率均高出一年期存款利率一倍。有趣的是这几个行业全部需要与国内同行业在区域市场内进行竞争，即使有一些独特的资源支撑，要转化为大规模的市场竞争能力也需要花大功夫，汇集成品牌优势。达成这样的利润率，是企业综合实力的体现，非常不容易。

信息服务业和房地产行业获得13%以上的利润率，情况各有不同。信息服务业得益于市场规模的迅速扩大、产品的创新；地产行业则得益于普遍的价格上涨、价值链的独特构成以及龙头企业品牌的形成。

能源行业是一个特殊行业，由于电价、油价由国家控制，利润率并不高，呈现出火电亏损、其他领域略为盈利的状态。火电亏损缘于电煤价格上涨以及国家对电价的总体控制。

六、云南100强企业创新能力分析

创新包括技术创新、管理创新两大类。两种创新都需要投入，而研发投入是技术创新的主要支撑手段。

本次进入100强的企业，有49户填报了研发投入，其中非公企业18户。

昆明钢铁控股有限公司和云天化集团有限公司，持续保持了在研发方面的投入力度。在2010年度，2户企业的研发投入均超过10亿元。投入过亿的企业还有红云红河集团、云南铜业集团、云南电网公司、红塔集团、中国移动云南公司、曲靖越钢集团、昆明船舶设备集团、云南冶金集团和祥云飞龙集团等9户。其中曲靖越钢集团、祥云飞龙集团为民营企业。

这49户填报了研发投入的企业主要集中在烟草及其配套行业、能源行业、有色金属行业、化工行业、钢铁行业、建筑施工行业、制药行业、机械制造行业、信息服务业，以及房地产行业和食品及农业产业化行业。相较而言，有色金属行业、钢铁行业、化工行业和机械制造行业的研发投入力度比较大，昆钢、云天化、云南冶金集团、曲靖越钢集团、昆明船舶设备集团的研发投入均超过企业利润，云铜集团的研发投入接近利润；烟草、能源、制药、食品及农业产业化次之，信息服务业、建筑施工和房地产行业又次之。

究其原因，以上行业均有较强的专业技术要求，技术和工艺与企业竞争力具有极大的关联，产品的特色和品质均需要技术和工艺手段来保证。像钢铁、化工、有色金属这些与资源高度相关的企业，已经基本完成了资源整合，正面临着资源综合利用、延长产业链以增加附加值、开发新产品打开市场的艰巨任务，在研发方面的大力投入不可或缺。

另一个特征是：研发投入高的企业均是行业龙头型企业，技术创新与管理创新相互呼

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应，形成了强大的综合创新、持续创新能力。

技术创新、管理创新涉及所有行业的企业，从商业模式创新，到组织创新、财务模式创新、人力资源管理创新、营销手段创新、领导力创新、企业价值观创新等领域，管理创新无所不在。管理创新要求的资金投入少，但能将企业内外的资源进行重组，有效提高企业运行效率。可以说，管理创新能力是企业的核心能力。

我们认为，任何企业要在市场竞争中生存和发展，都需要某种比较强的能力来支撑，例如技术能力、特色资源、管理能力等等。某个方面独特的能力能让企业发展到一定程度，但要成长为大企业，就必须突破单一能力的极限，向培育综合能力转化，系统创新和持续创新能力就极为关键，这也是大企业与中小企业最大的区别。

当然，云南绝大多数企业在研发投入方面的力度不如国内领先企业的力度。这有两个方面的原因：一是依然有特色资源支持企业的竞争力，二是企业还处于起步阶段，在研发方面的投入能力还比较有限。

七、云南大企业发展存在的问题及对策建议

尽管本次云南100强企业排序显示这个群体的总体规模有了迅速扩大，但整体状况并不乐观。主要体现在本次排序入围门槛没有大的提高，仅比上一年度的门槛提高了3.88%，远低于2010年云南省12.3%的GDP增幅。这固然说明100强企业排序对云南大企业的代表性增强，也从另一个方面说明：云南企业做大的环境发生了变化。

经过改革开放30年的发展，中国各个行业均出现了规模、资本运作能力、商业模式强大、技术和工艺能力都非常强的领袖企业，它们可能是国有企业，也可能是民营企业或外资企业。在过去的一段时间里，它们在自己的基础市场或东部市场完成了市场开发，如今挟强大的实力进入西部市场，不但使西部企业拓展省外市场难度空前加大，守住本省市场也有很大难度。也就是说：在不少行业，云南企业已经失去了拓展全国市场的黄金机遇期，在省外和国外同行的压力下，它们除非也培育出独特的竞争力（包括深度融入区域市场，利用区域文化特色固守），否则规模将逐渐缩小，或者通过资本运作被收购。

抓住了黄金机遇期进入中国行业前沿的企业也挑战重重。在烟草、能源、有色金属、化工、钢铁等领域，核心资源（对于烟草业而言是计划资源）早已被行业巨头们基本圈占完毕，与云南企业竞争的行业巨头在政治资源、技术能力、管理能力、资本运作能力方面毫不逊色，大家进入了大对大、强对强、前沿对前沿的白热化竞争，做大做强并不容易。加上宏观经济影响，这些企业还可能出现大起大落。不过由于它们具有了系统和持续创新

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能力，以及一定的基础和实力，依然是云南经济的基石。

由于大格局的市场和资源已经被国内外大企业圈占完毕，当下中国经济进入市场精耕、资源深度利用的阶段，绝大多数行业产能过剩，云南企业做大的成本开始增加，很多以本省市场为主要市场的企业受到挤压。2010年全省固定资产投资增长22.1%、社会消费品零售总额增长21.9%，投资和消费对经济的拉动力度不可谓不大，但100强企业总体利润率仅4%，可见生产经营成本上升之大、市场竞争之激烈。

我们认为，云南企业依托本省市场和本省资源做大的潜力大体上已经发掘出来了，进入了依靠管理创新和技术创新发展的新阶段，资本和创新成为新的竞争力基础。云南大企业除非转变增长方式，不然难以获得长足的发展。

基于上述认识，我们建议如下：

1. 对提高经营管理水平的重视和投入力度，不应低于对技改的重视和投入力度，对此应设立与科技进步奖同规格、同力度的奖项。除了少数大企业，云南企业普遍缺乏系统创新能力和持续创新能力，100强企业门槛增幅下降，也说明在总体层面上云南企业原有的单维度优势也基本发挥到了极限。在国内外行业巨头的压迫下，云南企业只有以高水平的企业战略为龙头，以商业模式创新为核心，培育起研发、产品、市场、组织、财务等多方面的综合创新能力，才有可能打开新的发展局面。沃尔玛、蒙牛、王老吉、娃哈哈这些传统行业中崛起的巨头，充分体现了商业模式创新和经营管理水平对经济发展的巨大作用和贡献。商业模式的巧实力、经营管理的软实力，与技术和装备的硬实力相辅相成，才可能成就云南企业总体的大发展。特别是当下云南企业相对缺乏资本实力、技术实力，商业模式和经营管理可以起到撬动企业和经济发展的杠杆作用。

2. 发展资本市场，使企业能够获得相对低成本的股权和债券融资平台。企业做大就要整合新的资源进来，在行政配臵资源能力下降，市场发挥资源配臵主渠道的情况下，没有资金和资本的支持是做不到的。100强企业大部分都没有上市公司，也没有发达的地方资本市场，企业要发展就不得不高成本筹资融资，这严重制约了云南企业的发展。我们只有发展多渠道融资，发展股权交易，创新融资模式，才可能把这个云南企业多年来做大的瓶颈打开。建议云南省金融办等相关职能部门积极推进这一工作，并结合云南产业发展规划建立更有效率，发挥引导作用的基金，行业性投资公司。

3. 允许大型企业打破对主营业务的，进行多渠道的投资和多元化，把大企业在资金运作方面的优势传递到更大的经济领域中。大企业确实肩负着在主业深度发展的任

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务，但在资源圈地大局已定、主业新产品新市场正处于开发阶段的情况下，多渠道投资有利于改善企业的利润状况、有利于促进资金和资本在多个行业内流转和潜力行业开发、有利于云南经济的整体发展，把云南本土市场、本土资源对企业做大的市场潜在支撑力精深挖掘，降低宏观原因导致主业波动对企业发展能力的影响。如果是行业跨度特别大的投资，可以入股相关基金和行业性投资公司。

4. 结合云南建设面向西南开放桥头堡的机遇，以及区域发展规划，制定大企业发展规划和战略，充分发挥大企业在区域经济发展中的骨干作用。由于在不少州市国有企业改制已经完成，一定要高度重视民营大企业的作用，但不宜对其管得过多，并注意扶持与市场化配臵资源的协调。市场开放程度越高，资源流通越充分，企业对商业机会的发掘也就越充分，对当地经济的发展带动作用也会越强。桥头堡战略是经济界普遍看好的机遇，发现机遇并转化为经济活动。大开放是云南抓住桥头堡机遇的前提，也是云南企业加快发展的前提。

5. 关注传统行业中的新发展机遇，以循环经济和低碳经济带动产业再造，强化对农业产业化和商贸业的重视。现在全国普遍关注新兴产业，但新兴产业投资大、审批严、技术还不一定成熟，云南也缺乏必胜的优势。而传统产业，是社会必须的产业，有着巨大的市场基础。在大力发展循环经济和低碳经济的时代，传统产业需要新的技术、新的商业模式来改造，如果云南企业能在这些方面有所突破，将是企业做大做强的良好机会。农业产业化和商贸业直接关乎工业化、城市化和县域经济发展，一户进入云南百强的农业产业化龙头企业及商贸企业，足以对所在州市的经济社会发展产生重大的带动作用。云南城市化发展规划，也要充分考虑100强大企业的作用。

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